2017年我国液晶面板行业现状及趋势分析 | {$randkws}热点解读 导读：本年以来

　　导读：本年以来，OLED面板热度大增，移动电话显示屏、电视显示屏纷纷转向OLED，那么，液晶面板行业024支付宝热点行业现状和进展走向如何呢？

　　在CRT辉煌的20世纪70、80年代，LCD技术逐步成熟起来并在计算器等微小型显示屏显示领域得到使用。80年代末90年代初LCD着手在大尺寸显示领域得到 使用，相针对CRT具有诸多长处的LCD技术逐步被行业认同，使用领域进一步扩展，在多个领域逐步替代了CRT。20世纪90年代PDP技术也进展起来并在电视机领域得到使用，一时间行业上CRT、LCD、PDP三种技术并存相互比拼。进入到21世纪初，LCD在技术和表现上打败了PDP，PDP的使用领域被极大挤 压，LCD在售价上也逐步显露出长处，关注纪录片分析尤其是日本、韩国、台湾区域LCD面板供给的迅速增多，使得LCD抢占了CRT原有行业，如今LCD已然成以便使用最广泛的显示技术。

　　液晶面板行业上游材料或元件首要含有液晶材料、玻璃基板、偏光片以及背光源LED(或者冷阴极荧光灯管CCFL，CCFL仅占不足5%行业占比)等。中游则首要是面板制造厂为主的加工制造，经由在玻璃基板上制作TFT阵列和CF基板，将CF身为上板和TFT下板自建灌注液晶并贴合，最后再贴上偏光片，连接驱动IC和控制电路板，与背光模组开展组装，最后形成整块液晶面板模组。下游则是以各类领域各类使用终端为主的牌子商、组装品牌方等。当下美国和日本以及德国首要致力于行业上游原材料，今天权威王者荣耀而韩国、台湾和大陆则首要在行业中游面板制造环节谋求进展。随着我国大陆高世代线的相继投产，使得面板产能、技术水平稳步提升，产业比拼力逐步增强，如今的面板产业韩国、中国大陆、中国台湾三分天下，中国大陆有望在2019年变成全球第一。

　　中国崛起为全球LCD产业第三极

　　2017E面板产能分布




　　过去十年，我国面板显示产业做到了跨越式进展，产业整体规模已跻身全球前三。中国大陆面板产能急速扩张，日本面板品牌方虽掌握大批核心技术，但是逐步失去售价比拼长处，压缩面板产能。面板产能向韩国、中国台湾和大陆三地集中，回顾短视频算法解读中国大陆快要变成全球最大的液晶面板生产基地。

　　截至2016年四季度，BOE(京东方)全球行业占有率持续提升：智能移动电话液晶显示屏、平板电脑计算机显示屏、便携本计算机显示屏市占率全球第一，显示器显示屏提升至全球第二，电视液晶显示屏维持全球第三。在液晶电视面板上， 中国大陆面板品牌方出货量已 经占据额全球的30%，达到0.77亿片，首次超越中国台湾的25.5%市占率，仅次于韩国排名全球第二。

　　全球面板品牌方行业占比转变状况

　　从出货面积上看，2015年京东方面板出货面积占比只有8.3%，2016年上半年已然大幅提升至13.6%，华星光电2015年上半年的出货面积仅有5.1%，2016年上半年已然达到7.8%，中国大陆的面板厂正以两位数的平均增速扩充产能并 转化为实际的出货量和出货面积。另一方面尽管韩国、日本、台湾的行业占有率在逐步下降，但是若干韩国及日本品牌方的策略已然偏向大尺寸高清面板和AMOLED行业，高端液晶面板产能进一步向中国大陆集中。

　　2016年上半年全球智能移动电话LCD面板出货量排行(百万片)

　　2016上半年全球首要面板厂出货面积占有率

　　境内的液晶面板产线的产能陆续释放，叠加全球经济增速的下滑，导致面板品牌方 的从15年下半年着手，陷入低利润乃至亏损的境地，尤其是中小尺寸产线，韩国品牌方率先转变策略，陆续退出中小尺寸面板产线，韩国的19条面板产线已然退出了9条，且若干产线被转为开发用途。若干产线则经由制程转换，转成LTPS产线。 韩系品牌方完整转向OLED面板，日本品牌方则基础舍弃液晶面板制造业务，转向核心设备材料端，除了对技术方向上的研判，更多是LCD面板业务订单和利润被严重压缩，韩日品牌方已然无心恋战。由于OLED很多技术在中国大陆依然是起步阶段，尽快转向OLED等高端面板变成首要任务。台湾品牌方尽管没有大规模退出工厂，但是在LCD工艺和OLED技术上的长处已然被大陆慢慢蚕食。

　　随着液晶面板使用的不断渗透，中国大陆新产线产能的陆续开出，液晶面板的售价持续走低，尽管物料成本也有所下降，但是液晶面板品牌方的毛利率在过去几年内不断走低。经由主流面板售价走势可以看出，过去几年间不管是显示器、便携本计算机、平板电脑、移动电话面板，售价均已然跌去了30%～60%，液晶面板的产业生态已然逐步走向了产业洗牌的时间点，韩日面板品牌方率先砍掉若干缺乏比拼力的液晶面板业务，布局OLED并专注上游材料设备，整体面板供应有所缩减，加上下游使用对面板需求尺寸的增多，液晶面板行业景气度提升，供需呈现反转，售价也随之止跌反弹。

　　液晶显示器面板售价转变

　　便携本面板售价转变

　　平板电脑计算机液晶面板售价转变

　　主流尺寸液晶电视面板售价转变





　　移动电话面板售价转变

　　依据统计，从2015年9月到2016年10月全球电视面板的出货量以及增长率可以看出液晶面板行业下游需求端的 周期季节转变显著。17年一季度淡季不淡，尽管下半年有产能陆续释放，但是考虑到需求端尺寸进一步增大，总体而言供应的增多依然略小与需求的增长，行业的景气现状有望延续至年底，大尺寸面板的需求将推动全部面板行业的养生进展。

　　2015年9月-2016年10月全球电视面板出货量和增长率

　　当下的液晶面板的使用已然越来越趋向于大尺寸高清的方向进展， 2016年上半年线下液晶行业4K的渗透率已然接近50%，55寸和65寸的电视已然变成畅销商品。在显示器以及便携本计算机行业基础饱和，移动电话用显示屏快要被OLED取代的状况下，大尺寸面板成以便过去一年内涨价的首要品种。大尺寸和高清化的进展走向推动了全球LCD需求面积的增长。尽管面板行业整体增速受限，但是大尺寸面板需求增速相对维持再高位。从大尺寸液晶面板的供需上来看，2017年一季度身为传统淡季，48寸以下的液晶面板需求有所缩减，而50寸、55寸、65寸等大尺寸面板的需求持续升温。

　　液晶电视平均尺寸转变走向

　　全球LCD面板需求面积(万平方米)及增速(%)




　　大尺寸液晶面板均需要经由高世代产线切割，2016上半年受中国台湾区域地震及三星制程转换不顺等冲击，全球大尺寸面板产能面积约2.08亿平方米，年增长率6.6%，预计2017年投入面积微幅提升至2.16亿平方米，年增长率仅3.9%，将是自2014年来产能增多最保守的一年。2017年能够量产的产线首要是群创的8.6代线、京东方福州8.5代线、惠科的8.6代线，新开出的产能首要集中在60寸以下的大尺寸电视面板，也可以补足若干100寸的高端行业需求。当下业内唯一经济切割55寸以上大尺寸面板的只有夏普10代线，考虑到前方电视尺寸进一步升级到55寸以上，10代线以上的产线将在前方发挥出更大的经济效益，境内已然在建的有京东方10.5代线、华星光电11代线、惠科电子11代线，鸿海夏普的11代线。在高世代面板线陆续建设的背景下，韩国和台湾品牌方已然被大陆拉开差距，前方高端面板供货权将进一步向境内品牌方转移。

　　2014年-2017年大尺寸液晶面板产能面积及年增长率 (单位：百万平方米)

　　当下群创各尺寸面板售卖比重

　　2017年电视面板的面积将占据显示面积需求的70%左右，IT类显示面板占据18%，可见电视面板仍是确定全部LCD行业供需状况的首要因素。从当下各异高清显示技术的行业占比来看，至少前方3年在4k领域LCD电视依然是主流。2017年电视面板面积需求达到1.43亿平方公尺，同比2016年增多8%，首要就是由于电视面板的面积增多，在2016年电视面板平均尺寸首次超过40寸，2017年还将持续增多1.3寸。而2017年预计增多的产能所提供的面积同比增长约为5%，在一季度淡季不淡且夏普断货三星的背景下，2017年的液晶面板供应增长有限，60寸以上的大尺寸面板将面临持续缺货。


　　LCD电视依然是4K领域的主流

　　2017年各异领域对液晶面板的使用需求
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